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2025年1—6月,公司营业收(shou)入预计为6.15亿元,同比增长29.09%;净利润预计为7820.61万元,同比增(zeng)长4.11%。
1、⚑ 大势研判和核心逻辑:展望7月,市场可能会呈现指数突破上(shang)行,科技(ji)非银等进攻性板块占优的(de)格局。从基本面的角度来看,财政指数的发(fa)力和消费的韧性,使得二季度总需求增速进一步边际改善(shan),使得即将到来的中报(bao)业(ye)绩期,在(zai)科技、消费、中游制造领域均存在业绩边际改善的可能(neng),半年报披露窗口期成为A股(gu)有利的上行动(dong)力。尽管高频数据(ju)显(xian)示出口下(xia)半年承压(ya),但是预(yu)计在积(ji)极财政政策的支持下,预计下半年(nian)总需求仍将保持平稳,经济出现衰退或显著下行的可能性较低。在流(liu)动(dong)性(xing)和(he)增量(liang)资金方面,目前利率仍(reng)处于较低水平(ping),资产荒趋势依然存在。上半年,无论是基金净值还是个股的涨幅中位数均达到正5%左(zuo)右,进一步积累了今年的赚钱效应,这为指数后续突破上行、触发关键正反馈效应创造了有利条件,类似现象在2020年也出现过,我们称之为(wei)牛市阶段II。风格方(fang)面,从当前景气趋势(shi)和(he)产业(ye)趋势(shi)来看,7月科技风格占优的可能性较大。
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